7 правил инвестирования Джона Богла
AP Photo/Mark Lennihan, File
Главная Финансы, Обучение трейдингу
Горячая тема
21 июня
4366 4k

Джон Богл известен как защитник интересов долгосрочных инвесторов. За свою долгую карьеру он накопил достаточно опыта, чтобы поделиться с теми, кто не гонится за сиюминутной прибылью.

Каждому инвестору стоит прочитать книги Джона Богла, основателя Vanguard Group и неутомимого защитника интересов долгосрочных инвесторов, «маленьких людей», которые оказались лицом к лицу с акулами Уолл-стрит.

Одна из лучших его книг — «Довольно: Что вам на самом деле нужно от денег, бизнеса и жизни» (Enough: True Measures of Money, Business, and Life). Она была опубликована в конце 2008 года, на 80-м году жизни автора. В мае этого года ему исполнилось 88 лет.

Для человека, который перенес пересадку сердца еще в 1996-м, каждый новый день должен казаться неожиданным бонусом. И все же даже сегодня он с нами, — все еще сражается за интересы маленьких людей, разъясняя миру значение недорогого инвестирования.

Такую позицию он занял еще в своей дипломной работе в 1951 году в Принстоне. Работа получила отличную оценку, но, что еще важнее, привела к созданию первого индексного фонда Vanguard, который за долгие годы принес инвесторам сотни миллиардов долларов прибыли.

Недавно Богл описал свой подход к инвестициям в журнале Financial Analysts, выступив с язвительной критикой самих «отца капитализма» Адама Смита и Бенджамина Грэма, родоначальника фондового анализа и наставника великого Уоррена Баффетта.

Вот семь главных уроков от Джона Богла:

1. Инвестируйте

Самый большой риск, с которым сталкиваются инвесторы, — это не столько краткосрочная волатильность, сколько риск не получить достаточный доход по мере накопления капитала.

2. Время — ваш друг

Инвестирование — это полезная привычка, которой лучше обзавестись как можно раньше. Наслаждайтесь магией сложного процента. Если вы вложили даже скромную сумму в 20 лет, за вашу жизнь она может вырасти до невероятных размеров.

3. Импульсивные решения — ваш враг

Устраните эмоции из вашего инвестиционного подхода. Рационально оценивайте будущую прибыль и не давайте своей оценке измениться под действием эфемерных сигналов, исходящих с Уолл-стрит. Старайтесь не руководствоваться тем, что кажется вам уникальной информацией — на самом деле ею почти всегда владеют миллионы других инвесторов.

4. Арифметика работает

Чистая прибыль — это просто доход по вашему инвестиционному портфелю за вычетом затрат. Следите за тем, чтобы ваши инвестиционные затраты были низкими, — слишком высокие затраты способны разрушить даже магию сложных процентов.

5. Простые решения — лучшие решения

Инвестиции просты: это разумное распределение капитала между акциями, облигациями и денежными средствами; диверсификация портфеля между дорогими и средними ценными бумагами; тщательный баланс риска, доходности и (еще раз) стоимости.

Почему самые надежные инвестиции самые скучные

6. Не забывайте, что все возвращается к среднему значению

Взаимный фонд, обгоняющий рынок, скорее всего, вернется к норме — если не упадет ниже. Помните библейское изречение: «Так будут последние первыми, и первые последними» (Мат. 20:16).

7. Держитесь выбранного курса

Что бы ни происходило на рынках, придерживайтесь своей инвестиционной стратегии. Изменение стратегии в неподходящий момент может стать вашей последней ошибкой в качестве инвестора. Посмотрите на людей, которые обналичили значительную часть своего портфеля во время финансового кризиса, только чтобы затем восемь лет с тоской смотреть на бычий рынок, которым мы наслаждаемся до сих пор.

«Проблема» инвестирования в действительности является проблемой эго — нужно очень глубоко верить в собственные инвестиционные убеждения, чтобы игнорировать саму математику. Этот путь опасен. Конечно, в итоге кто-то, решив положиться на сиюминутную догадку, окажется прав, но большинство проиграет. Именно так инвесторы теряют деньги.

Подготовила Тая Арянова

Академия Insider.pro

Хочешь стать успешным инвестором?

Мы знаем с чего начать.
Читайте также:

Хотите узнать больше о гражданстве за инвестиции? Оставьте свой адрес, и мы пришлем вам подробный гайд

Пожалуйста, опишите ошибку
Закрыть
Что происходит на рынке? Будь в курсе!
Только у нас бесплатные котировки и все финансовые новости в одном месте.
Закрыть
Спасибо за регистрацию
Поставь лайк, чтобы мы и дальше могли публиковать интересные материалы бесплатно